Analisis Teknikal dan Asas

Analisis fundamental dan analisis teknikal adalah dua pemikiran yang berbeza dalam mendekati pasaran kewangan dan meramalkan arah potensi harga aset yang mungkin diambil. Mereka adalah pendekatan yang berbeza secara dramatik dan sementara banyak peniaga melanggan satu sekolah atau yang lain, ia juga mungkin untuk menggabungkan kedua-duanya untuk hasil yang dipertingkatkan dalam meramalkan pasaran. Semasa anda membaca, anda mungkin mendapat beberapa idea tentang bagaimana analisis asas dan teknikal dapat digabungkan dengan jayanya dalam perdagangan anda.

Apakah Analisis Asas?

Analisis fundamental berkenaan dengan menentukan nilai intrinsik aset. Ia paling sering digunakan dengan stok, tetapi juga boleh digunakan dengan kelas aset lain. Apabila menggunakan analisis asas, peniaga akan melihat segala-galanya dari gambaran besar pembangunan dan pertumbuhan ekonomi, geo-politik dan keadaan dalam industri sektor. Mereka juga akan melihat butiran yang lebih kecil seperti kekuatan kewangan syarikat tertentu, atau kekuatan pasukan pengurusan. Penganalisis asas cuba menentukan kekuatan bekalan dan permintaan untuk produk, komoditi atau aset. Mereka juga akan melihat pendapatan, liabiliti, aset dan perbelanjaan yang berkaitan dengan syarikat individu.

Apakah Analisis Teknikal?

Analisis teknikal sangat berbeza dengan analisis fundamental kerana pedagang cuba meramalkan pergerakan harga aset berdasarkan trend statistik. Ini terutamanya dilakukan melalui kajian harga dan jumlah dagangan saham atau aset lain. Penganalisis teknikal bekerja di bawah anggapan bahawa semua data asas dan berita sudah diketahui, jadi ia sudah berharga ke dalam aset. Ini bermakna asas boleh diabaikan. Sebaliknya, penganalisis teknikal akan mencari corak harga aset untuk menentukan di mana harga mungkin berlaku pada masa akan datang. Corak ini boleh memberikan nilai ramalan berdasarkan pergerakan masa lalu harga aset, atau sebagai petunjuk psikologi pasaran di belakang aset.

Perbezaan antara Analisis Asas dan Teknikal

Perbezaan asas antara analisis fundamental dan analisis teknikal datang kepada faktor apa yang menentukan harga aset. Analisis fundamental mempertimbangkan semua faktor luaran seperti dasar ekonomi, trend industri dan kekuatan syarikat dari segi kewangan. Penganalisis fundamental bimbang dengan semua faktor ini, bagaimana mereka mempengaruhi harga aset sekarang dan nilai sebenar aset berdasarkan faktor-faktor ini.

Analisis teknikal paling membimbangkan dengan tindakan harga dalam aset dan dengan corak sejarah dan statistik di sebalik harga itu. Analisis teknikal juga berkaitan dengan psikologi pedagang sedikit sebanyak, kerana keberkesanan tindakan harga dan corak yang digunakan oleh penganalisis teknikal sering mempunyai penjelasan yang berasaskan psikologi pasaran. Penganalisis teknikal mementingkan diri mereka dengan data harga dan volum semata-mata.

Apakah Faedah Masing-masing?

Analisis fundamental mempunyai manfaat untuk memberi tumpuan sepenuhnya kepada aset jenis perniagaan yang benar-benar bernilai, tanpa mengambil kira harga semasa aset tersebut. Pendekatan ini sesuai untuk pelaburan jangka panjang. Ia boleh membantu menguruskan risiko dan juga boleh membantu dengan keputusan yang berkaitan dengan peruntukan aset. Juga, dalam jangka panjang keputusan yang dibuat menggunakan analisis asas cenderung mempunyai kebarangkalian tertinggi untuk menjadi betul.

Analisis teknikal membolehkan aset dan pasaran dianalisis dengan cepat dan kerana ia memberi tumpuan kepada harga, ia boleh digunakan dengan berkesan untuk menentukan sasaran harga. Analisis teknikal juga paling berguna untuk peniaga jangka pendek kerana ia dapat mengenal pasti pergerakan harga jangka pendek dengan paling berkesan. Sentimen pasaran, psikologi pasaran, dan penawaran dan permintaan dapat dilihat dengan melihat carta harga.

Apakah Risiko Masing-masing?

Salah satu kelemahan terbesar kepada analisis asas ialah jumlah masa yang diperlukan. Di samping itu, sukar untuk mendapatkan kelebihan menggunakan analisis asas, kerana setiap peniaga mempunyai akses kepada maklumat yang sama. Analisis fundamental juga agak lemah untuk mendedahkan apa-apa mengenai pergerakan jangka pendek di pasaran.

Satu aduan mengenai analisis teknikal adalah bahawa ia agak subjektif. Dua penganalisis selalunya akan membuat kesimpulan yang agak berbeza apabila melihat carta yang sama. Juga, kerana terdapat begitu banyak alat analisis, tidak biasa bagi peniaga teknikal untuk menjadi menderita dengan lumpuh analisis.